تحلیل بازار امروز کاهش‌های قابل توجهی در بخش فناوری را نشان می‌دهد، به طوری که سهام مایکروسافت (MSFT) به میزان ۲.۷۶% کاهش یافته و سهام انویدیا (NVDA) ۴.۹۳% کاهش را تجربه کرده است. این کاهش‌ها ممکن است به دلیل نگرانی‌های صنعتی و نیز نگرانی‌های کلی بازار باشد.
بخش مصرف‌کننده نیز با چالش‌هایی روبرو شد، به طوری که سهام آمازون (AMZN) به میزان ۳.۹۵% کاهش یافت و سهام تسلا (TSLA) ۶.۶۴% کاهش داشت. در عوض، سهام‌های دفاعی مصرف‌کننده مانند کوکاکولا (KO) و پروکتر اند گمبل (PG) به ترتیب ۱.۸۹% و ۱.۰۵% افزایش یافتند که نشان‌دهنده‌ای از مقاومت در این بخش است.
خدمات ارتباطی تحت فشار
بخش خدمات ارتباطی عملکردهای متفاوتی را تجربه کرد، به طوری که سهام گوگل (GOOG) به میزان ۱.۸۶% کاهش یافت و سهام متا (META) ۲.۹۲% کاهش داشت. این موضوع نشان‌دهنده‌ی احساس احتیاط در قبال تبلیغات دیجیتال است.
در بخش بهداشت و درمان، سهام جانسون و جانسون (JNJ) ۱.۴۳% افزایش و سهام الی لیلی (LLY) ۲.۲۸% کاهش یافت. این عملکرد مختلط نشان‌دهنده‌ی تأثیراتی مانند مباحث مربوط به قیمت‌گذاری داروها است.
احساسات بازار به دلیل نگرانی‌های مداوم در مورد نرخ بهره و تورم همچنان محتاطانه است. کاهش در بخش فناوری ممکن است نشان‌دهنده‌ی برداشت سود یا واکنش‌ها به تغییرات پیش‌بینی‌شده در سیاست‌ها باشد.
چرخش به سمت ثبات
آنچه که ما در حال مشاهده آن هستیم یک چرخش است – هرچند که به صورت موقتی یا برای مدت طولانی – از بخش‌های با رشد بالا به سمت سهام‌هایی که به عنوان مقاوم‌تر در برابر نوسانات تصور می‌شوند. کاهش شدید در نام‌های مانند مایکروسافت و انویدیا فشارهایی را که سهام‌های فناوری تحت آن قرار دارند زمانی که احساسات مضطرب می‌شود، برجسته می‌کند. فشارهای اخیر به نظر می‌رسد بیشتر تحت تأثیر انتظارات حول سیاست‌های بازگشت نرخ‌ها بوده و کمتر ناشی از بهبودهای بنیادی در چشم‌انداز درآمدها است.
جابه‌جایی‌هایی نیز درون سیکلیکال‌ها وجود دارد، جایی که آمازون و تسلا نتوانستند موقعیت خود را حفظ کنند. کاهش‌های شدید آنها نشان می‌دهد که برخی از موقعیت‌های سوداگرانه در حال کاهش است، که ممکن است از طریق راهنمایی ملایم یا تغییر فرضیات کلان ایجاد شده باشد. خطرات جانب تقاضا به نظر می‌رسد در حال قیمت‌گذاری باشند. معامله‌گران معمولاً این نام‌ها را سریع تخفیف می‌دهند و در یک محیط که احساسات مصرف‌کننده متزلزل است، تمایل داریم که حرکات قیمتی بزرگتر را مشاهده کنیم. شناسایی ضعف‌ها در اوایل می‌تواند فرصت‌هایی برای گرفتن طرف مقابل یا خروج به آرامی قبل از گسترش شکاف‌ها فراهم کند.
قدرت متضاد در نام‌های دفاعی – به ویژه آنهایی که به کالاهای مصرفی فیزیکی و جریان‌های نقدی پایدار وابسته هستند – نشان‌دهنده‌ی جایی است که اعتماد به سمت آن هدایت شده است، حداقل در کوتاه‌مدت. افزایش‌های در سهام‌هایی مانند کوکاکولا و پروکتر اند گمبل به ندرت به طور انحصاری اتفاق می‌افتد؛ آنها معمولاً به یک رویکرد ریسک‌پذیر اشاره می‌کنند که به جریان‌های بزرگ مؤسسه‌ای سرازیر می‌شود. این تغییر رایج به سمت نام‌ها با انحراف استاندارد تاریخی پایین‌تر می‌تواند نوسانات ضمنی را در این دارایی‌های بنیادی تنگ کند.
حرکت مختلط در خدمات ارتباطی چیز کمی متفاوت را به نمایش می‌گذارد. کاهش‌ها در متا و آلفابت به اندازه‌ی کشش گسترده‌تر نزدک شدید نیست، اما هنوز هم معنادار است. یک تغییر ظریف در نحوه‌ی پیش‌بینی درآمدهای تبلیغات دیجیتال پس از اعلام نتایج وجود دارد، به ویژه زمانی که ابرهای نظارتی ضخیم می‌شوند. زمانی که حرکات سهام ۲% یا بیشتر در این گوشه عادی می‌شود، خطر گاما را در مشتقات مربوطه به شدت افزایش می‌دهد، که به نوبه خود می‌تواند نوسانات درون‌روز را تقویت کند. محدود کردن تأثیرگزاری بیش از حد در این دوره‌ی واکنشی ممکن است معقول باشد، به ویژه زمانی که نقدینگی در طول جلسات تنگ می‌شود.
اکانت زنده VT Markets خود را ایجاد کنید و حالا شروع به تجارت کنید.
اکنون تجارت را شروع کنید – برای ایجاد حساب VT Markets زنده خود اینجا
را کلیک کنید
